Общий тренд развития — ориентация на глубокую переработку сырья по месту добычи для создания продукции с высокой добавленной стоимостью и замещения импорта. Повысилась роль департаментов исследований и разработок, коопераций с академическими структурами, внедрения автоматизированных процессов и персонализированных моделей искусственного интеллекта. Фактически мы наблюдаем формирование базы для достижения технологической независимости, да, временами через тернии, и все же — к звездам.

Финансовые результаты топ-400 приводятся по текущему составу, при этом можно учитывать, что фактический оборот участников рейтинга при полностью доступных данных был бы больше примерно на один триллион рублей.

Суммарная выручка участников топ-400 за 2024 год по составу, опубликовавшему финансовые результаты: 4,2 трлн рублей, +13,9% к 2023 году. Суммарная прибыль топ-400 с учетом компаний, заявивших убыток: 270 млрд рублей, -3%. Расчет динамики финансовых показателей с учетом официального показателя инфляции на конец 2024 года (9,53% СФО; 8,66% ДФО): увеличение выручки на 4,2%, снижение прибыли на 11,4%. Динамика в долларовом выражении: рост выручки на 4,9%, снижение прибыли на 10,7%. Совокупный оборот участников топ-400 из СФО — 3,2 трлн рублей (+13% к 2023 году по текущему составу), из ДФО — 993 млрд рублей (+19%).

Масштаб рейтинга-400: верхняя граница — 905 млрд рублей (+3% к 2023 году), нижняя — 2,1 млрд рублей (+1% к 2023 году), медиана — 3,9 млрд рублей (+5%). СФО: верхняя — 905 млрд рублей, нижняя — 2,1 млрд рублей, медиана — 3,7 млрд рублей. ДФО: верхняя — 203 млрд рублей, нижняя — 2,1 млрд рублей, медиана — 4,0 млрд рублей.

Условная средняя выручка по топ-400 — 10,4 млрд рублей (+14% к 2023 году по текущему составу); по СФО — 11,5 млрд рублей (+13%), по ДФО — 8,0 млрд рублей (+19%). Условная средняя без учета топ-10 крупнейших компаний: общая — 6,0 млрд рублей, СФО — 5,9 млрд рублей, ДФО — 6,4 млрд рублей.

В топ-400 вошли 276 компаний из СФО (+2% к 2023 году) и 124 компании из ДФО (-4%), соотношение численности 2,2 к 1. Список участников обновился на 15% — появились 60 новых предприятий (42 СФО, 18 ДФО). Движение в рейтинге: новых компаний в рейтинге — 15%; повысивших позицию в рейтинге — 57%; понизивших — 20%; сохранивших — 8%. Повысили место: СФО — 173 компании (63%), ДФО — 53 компании (43%).

Общая тенденция: большинство компаний СФО увеличили выручку в 2024 году к 2023 году, при этом объем увеличения был средний; компании из ДФО росли по выручке реже, при этом динамика была более выраженной.

Наибольшая совокупная динамика по выручке: Амурская область (+90% к 2023 году, в основном благодаря ГПЗ «Амурский» — «Газпром переработка Благовещенск»), Республика Саха (+49%, в основном благодаря предприятию «Эльконский ГМК»), Сахалинская область (+35%, ряд компаний). Сокращение оборотов: Чукотский А О (-66%), Магаданская область (-10%), Республика Алтай (-8%) и Камчатский край (-7%).

312 участников топ-400 (78%) увеличили выручку в 2024 году (234 СФО, 85%; 78 ДФО, 63%). Прибыль увеличили 219 компаний (55%) (165 СФО, 60%; 54 ДФО, 44%). Рост и выручки, и прибыли: 188 компаний в топ-400 (47%), 150 СФО (54%), 38 ДФО (31%). Увеличение выручки более 10%, с запасом перекрытия официального уровня инфляции: 241 компания в топ-400 (60%), 181 СФО (66%), 60 ДФО (48%).

За счет временного пребывания нескольких крупных участников вне рейтинга концентрация финансовых потоков по топ-400 стала менее выраженной. Если в прошлом рейтинге половина выручки по топ-400 и 70% прибыли приходились на первые пять позиций, то по текущему составу за 2024 год половина выручки рейтинга — это первые 16 позиций, а объем прибыли по ним же — только 47%. На топ-3 сейчас приходится 30% выручки участников рейтинга и 33% прибыли.

Совокупная динамика финансовых показателей крупнейших компаний в ДФО за 2024 год выразительнее, чем компаний в СФО: прирост выручки +19% в ДФО vs 13% в СФО, прибыль +89% в ДФО vs -33% в СФО, при этом количественные показатели по компаниям более благоприятны по СФО: больше суммарный оборот (СФО к ДФО 3,2 к 1), прибыль (СФО к ДФО 19 к 1), доля компаний с ростом выручки, прибыли, выручки и прибыли, доля компаний, повысивших место в рейтинге.

Три отрасли остаются драйверами реального сектора — металлургия, пищевая промышленность, химия и нефтехимия, суммарный оборот участников из этих отраслей достигает 75% выручки топ-400.

Показатели крупнейших производственных компаний в СФО и ДФО при сравнении год к году с учетом инфляции в целом соответствуют динамике производственных индексов по регионам Сибири и Дальнего Востока, представленной в публикациях Росстата за 2024 год (бюллетень «Информация для ведения мониторинга социально-экономического положения субъектов Российской Федерации»).

Индекс промышленного производства (ИПП) в 2024 году к 2023 году по России вырос — 104,6%, СФО — 101,4% (седьмое место среди федеральных округов), ДФО — 102,7% (пятое место среди федеральных округов).

Индекс обрабатывающих производств (ИОП) в 2024 году к 2023 году по России — 108,5%. СФО — 102,7% (пятое место по России по федеральным округам), ДФО — 100,3% (восьмое место по федеральным округам).

Прошлогодний лидер по двум индексам Камчатский край (ИПП 130%, ИОП 135%) в этом году вернулся к базовому уровню производства, в итоге индексы меньше всех не только в СФО и ДФО, но и по России в целом (ИПП 84%, ИОП 77%).

Высокие уровни ИПП показали сразу четыре региона: Республика Алтай (111%), Иркутская область (110%), Республика Саха (109%) и Чукотский А О (109%). Снижение ИПП, кроме Камчатского края, отмечено в Республике Тыва (91%), Кемеровской области (95%), Еврейской А О (95%).

По ИОП лидером по всем российским регионам выступил Чукотский АО — 239%. Также высокие уровни ИОП в регионах: Сахалинская область (120%), Амурская область (109%) и Новосибирская область (108%). Снижение ИОП, кроме Камчатского края, произошло в регионах: Магаданская область (82%), Забайкальский край (95%) и Республика Хакасия (95%).

Объем инвестиций в основной капитал за 2024 год в СФО и ДФО стал почти равным — 3923 млрд рублей в СФО (+7% в сопоставимых ценах) и 3934 млрд рублей в ДФО (+6%) (бюллетень «Информация для ведения мониторинга социально-экономического положения субъектов Российской Федерации»).

Лидеры СФО — Красноярский край (1090 млрд рублей, +7% к 2023 году в сопоставимых ценах) и Иркутская область (999 млрд рублей, +1%). Лидеры ДФО — Амурская область (956 млрд рублей, +19%) и Республика Саха (795 млрд рублей, -0,7%). Лидеры роста инвестиций в % в сопоставимых ценах: СФО — Новосибирская область (591 млрд рублей, +37%) и Республика Тыва (42 млрд рублей, +35%), ДФО — Хабаровский край (626 млрд рублей, +33%) и Амурская область (956 млрд рублей, +43%).

На картограмме — отрасли в пространстве динамики выручки и маржинальности за 2024 год. Размер шарика соответствует объему выручки за 2024 год. Больший рост в выручке: химия и нефтехимия (+32% к 2023 году), металлообработка (+26%), фармацевтика и медицина (+25%), деревообработка и ЦБП (+19%). Большая рентабельность: сельское хозяйство (17%), фармацевтика и медицина (13%).

В среднем по всем отраслям динамика выручки положительная, снижения нет. Средняя убыточность отмечена только в одной отрасли — деревообработка и ЦБП.

Объем сегмента в рейтинге — 1258 млрд рублей (СФО — 1164 млрд рублей, ДФО — 94 млрд рублей), 30% от совокупной выручки компаний в рейтинге. Прирост выручки за год в среднем по текущему составу +6%, в прибыли снижение на 55%. Количество компаний в топ-400 — 11 (СФО — семь, ДФО — четыре), новых компаний в рейтинге нет. Увеличивших оборот в 2024 году — восемь компаний, прибыль — четыре компании; пять компаний поднялись по рейтингу вверх.

Потенциально объем сегмента больше на 850−900 млрд рублей, за 2024 год отсутствует опубликованная финансовая отчетность у алюминиевых заводов, входящих в ГК РУСАЛ, у комбината ЕВРАЗ ЗСМК, у предприятия «Кузнецкие ферросплавы». Сегмент будет рассмотрен по текущему составу с опубликованной отчетностью. Справочно: ГК РУСАЛ в консолидированной отчетности заявила о снижении выручки на 1,1% в долларовом выражении; оборот российских активов компании Evraz за 2024 год уменьшился на 7% в долларовом выражении.

В 2024—2025 годах крупнейшие предприятия отрасли активно вкладываются в модернизацию производств:

Большинство участников сегмента увеличили выручку в 2024 году — восемь компаний из 11, четыре компании увеличили прибыль. Лидером бессменно является ГМК «Норильский никель», цветная металлургия (Красноярский край), 905 млрд рублей выручки (РСБУ, +3% к 2023 году), 123 млрд рублей прибыли (-57%).

Второе место по текущему составу и одновременно лидер сегмента драгметаллов — «Красцветмет» (Красноярский край, 152 млрд рублей, +16% к 2023 году). Третье место — Сибирская горно-металлургическая компания, производственные мощности в СФО, черная металлургия (Кемеровская область, 68 млрд рублей, +21% к 2024 году).

Две трети участников топ-400 из металлургической отрасли находятся в СФО, в основном в Красноярском крае и Кемеровской области, треть — в ДФО, в основном в Хабаровском крае. На компании СФО в сегменте приходится 92% оборота.

Из отрасли в топ-400 на долю компаний СФО приходится 96% оборота. Крупнейшая по обороту компания из ДФО — Амурский гидрометаллургический комбинат, драгметаллы (Хабаровский край, 43 млрд рублей выручки, +19% к 2023 году), в прошлом году крупнейшей по выручке была «Амурсталь».

Лидер прироста по выручке за 2024 год — Эльконский ГМК, драгметаллы (Республика Саха, выручка 7,0 млрд рублей, +170% к 2024 году). Сегмент драгоценных металлов в целом рос увереннее других в отрасли металлургии, лидер по прибыли также из данного сегмента «Красцветмет» (Красноярский край, прибыль 6,5 млрд рублей, +465%).

Объем сегмента в рейтинге — 1029 млрд рублей, 25% от совокупной выручки компаний в рейтинге. Прирост в выручке — 9%, в прибыли снижение на 30%. Количество представителей отрасли в рейтинге — 163 компании (СФО — 78, ДФО — 85), в сегмент вошли 22 новые компании. Увеличивших оборот относительно 2023 года — 115 компаний (71%), прибыль — 83 компании (50%); 83 компании передвинулись вверх по рейтингу, 45 компаний — вниз.

52% компаний в топ-400 из пищевой промышленности находятся в ДФО (большинство — Приморский край или Камчатский край; 48% в СФО (большинство — Новосибирская область или Алтайский край. Объем выручки сопоставим: 51% СФО, 49% ДФО.